股指期权行权日(股指期权行权日期),行权价格间距为50元/点。

股指期权的隐含波动率水平是指在股指期权隐含波动率水平的基础上,与标的证券期货市场行权价格的乘积,行权价格为标的证券的行权价格。

股指期权的风险暴露程度及风险对市场影响具有以下特征:

(1)股票市场的价格波动要比股指期权更为活跃。在此市场上,股票市场的价格波动受标的证券价格波动的影响较小,因此风险对股票市场的影响较小。股票市场的股票价格的波动受到个股的价格波动的影响较大,且股指期权具有投资价值,投资者可以用标的证券的价格波动指数与股票市场价格的波动率做对冲,来获得额外的收益。

(2)标的证券波动的范围更广。在这种情况下,标的证券的价格波动受到标的证券价格波动的影响较小。在这种情况下,标的证券价格的波动水平会受到标的证券价格波动的影响较大。

(3)投资者需要掌握的期权行权策略分析的基础知识较多。从理论上来讲,能够对波动水平进行综合分析的投资者就多了。但对于一些股票和商品期权来说,期权和股票指数的波动性差异比较大,但是投资者一定要做好充分的了解。

实例为金龙鱼2016年的个股走势,这是去年九月份的该股股票,当时的股价为6.9元,总共的价格是为6.6元。这就是大概的期权行权策略分析,希望对投资者有所帮助。

“股指期权行权策略分析”其实不难理解。

什么是股指期权行权策略?股指期权行权策略的行权策略分析的核心就在于股指期权的行权策略分析。

1. 股指期权行权策略分析

2016年12月,指数化交易首先对股指期权进行系统性的学。之后,我们在这个基础上,总结了当下正在交易的期权行权策略和股指期权隐含波动率,这对于研究股市、商品期权行权策略有重要的指导意义。