期货风险准备金(期货风险准备金制度)的设定,对期货保证金的风控有着很大的影响。期货交易分为保证金制度、结算准备金制度、交易保证金制度和涨跌停板制度,而期货交易的保证金的设计和收取具有较大的灵活性,所以这两个制度都会对交易者的交易资金造成很大的影响。

期货保证金制度是指期货合约中,交易者按期货合约总价值的一定比例(通常为5%-10%),交纳一定比例的资金作为其履行期货合约的财力担保,然后存入期货交易所的专用结算账户,以此作为其履行期货合约的财力担保,使期货交易的资金来源集中在期货交易所。期货保证金制度的实行保证金制度,又称逐日盯市、涨跌停板、持仓限额制度、强行平仓制度等,实行保证金制度的目的是控制市场风险,减少期货交易中的风险。

按照交易规则,期货合约中的“未平仓合约”实行保证金制度。交易者可以选择在合约到期前,根据合约持仓量的一定比例(通常为5%-10%),买进或卖出与其所持期货合约的品种、数量及交割月份相同但交易方向相反的期货合约,用以对冲或进行实物交割的行为。

规定,期货合约在实物交割期间可以正常进行交易,但期货合约交割期间,买方和卖方必须将期货合约保留到最后交易日。

期货交易的主要特点之一就是价格波动大,而且是连续交易,容易出现极端行情,所以交易者必须具备充足的资金。交易者可以采取买入或者卖出的方式,同时买入或卖出的期货合约,建立数量相当的多头头寸,对冲或卖出期货合约。

期货交易的风险在于价格的大起大落,以至于期货交易者要面临巨额的亏损。另外,还有很多投资者在做多的时候,多是套期保值,但如果发现方向做反了,可能会造成投资者无法实现盈利甚至亏损。所以,一些交易者在做多的时候,要注意到风险。

投机者一般会选择在上涨趋势中的空头行情中做空,这样只要价格下跌一段时间,就可以逐步盈利。