对于炒外汇的人们而言,不仅要对炒汇的基础知识进行不断的了解和深入,更应该去学和掌握一些炒外汇的技巧。在炒外汇的过程之中,学会去预测外汇汇率,也是一门相当深奥的学问,接下来,为您介绍,预测外汇汇率的八大参照点。

1、经济增长速度

各国经济的增长速度,是影响汇价的最基本因素。一个国家的经济加速增长会形成利好,这个国家的货币就会升值。在汇市中,美元占据主导地位。美国的经济增长速度影响着汇市,起着举足轻重的作用,一定要关心美国的经济数据。如果美国公布的经济数据普遍不好,会造成美元大幅下挫。

2、国际收支

国际收支也是影响汇市的基本因素之一。国际收支是指商品和劳务的进出口和资本的输出和输入。一个国家的对外贸易在国际的收支中,如果收入大于支出,则对外贸易有赢余,也叫顺差。相反,这个国家的对外贸易中收入小于支出,就是贸易赤字,也叫逆差。

一个国家的贸易出现顺差,说明这个国家的经济基本面好,市场对这个国家货币的需求增加,会使这个国家的货币升值。如果一个国家的贸易出现逆差,市场对这个国家货币的需求就会减少,会使这个国家的货币贬值。

3、货币的供应量

货币的供应量是指一个国家的央行或发行货币的银行发行货币的数量,这对汇率的影响也很大,一个国家必须保证它的货币供给保持一定的数量。如果发行的纸币过多,就会造成纸币大幅贬值,以致整个金融市场崩溃的情况。

4、利率水平

利率和汇价是紧密联系的。如果一个国家的利率过低,就有可能造成货币从一个低利率的国家流出,流向一一个高利率的国家,大家以此获取息差。在国际上有一种“抛补套利”的做法就是根据这个原理操作的。

5、生产者物价指数

生产者物价指数表明生产原料价格的情况,可以用来衡量各种不同的商品在不同生产阶段的价格变化。各国通过统计局向各大生产商搜集各种商品的报价,并通过自己的计算方法计算出百进位形态以便比较。

例如,现在美国公布的PPI数据以1967年的指数当作100来计算,这个指数由美国劳工部公布,每月一次。大家看到如果公布的这个指数比预期高,说明有通货膨胀的可能,有关方面会就此进行研究,考虑是否实行紧缩的货币政策,这个国家的货币因而会升值,产生利好。如果这个指数比预期的差,那么该货币会下跌。

6、消费者物价指数

消费者物价指数反映消费者支付商品和劳务价格的变化情况,这个指数也是美国联邦储备委员会经常参考的指标。美联储格林斯潘就用它来衡量美国国内的通货膨胀已经到了什么程度,是否以加息或减息来控制美国的经济。

这个指数在美国由劳工部每月统计一次后公布,我们应该引起重视。这个指数上升,显示这个地区的通货膨胀率上升了,说明货币的购买力减少了,理论上对该货币不好,可能会引起这个货币的贬值。目前,欧洲央行把控制通货膨胀摆在首要位置。低通货膨胀率有利于这个货币,假如通货膨胀受到控制,利率同时回落,欧元的汇率反而会上涨。

7、失业率

失业率是由国家的劳工部门统计,每月公布一次的国家人口就业状况的数据。各国的通过对本国的家庭抽样调查,来判断这个月该国全部劳动人口的就业情况。有工作意愿,却未能就业的人数比例,就是失业率。这个指标是很重要的经济指标。

当欧元启动时,欧盟各国的失业率在10%以上,高于美国,于是导致欧元一路下跌。2009年11月初,日本的失业率由5.5%下降为5.4%,日元因此一举突破了121的关口,直至119价位。同时,市场全年净减少260万个工作岗位,创二战结束以来最高纪录。

8、综合领先指标

综合领先指标是用来预测经济活动的指标。以美国为例,美国负责收集资料,其中包括股价,消费品新订单,平均每周的失业救济金,消费者的预期,制造商的未交货订单的变动,货币供应量,销售额,原材料的生产销售,厂房设备以及平均的工作周。

经济学家可以通过这个指标来判断这个国家未来的经济走向。如果领先指标上升,显示该国经济增长,有利于该国货币的升值。如果这个指标下降,则说明该国经济有衰退迹象,对这个国家的货币是不利的。