期货基差(期货基差是什么意思)的计算方式有以下几种:

1.先点价

在一定程度上反映出市场对于未来商品的供需情况并不乐观。因此,我们只能够用简单的计算方法来代替当前的基差与期货行情的相关系数,这一计算方式仅能反映未来商品在当时的供需状况,是不具备完整性的。

2.基差

基差的计算公式:基差=现货价格×期货价格-基差。

以现货,期货(含标准化合约)为例,1-3月份的基差包含7月份、12月份、1月、1月、2月、3月和4月的基差。这是因为两者均属于基差交易。期货市场是一个世界,交易者如果要买入,需要看未来的供求关系,否则他们会选择这个品种作为一个对冲风险的工具。在过去的7年里,基差也都是一样的。只不过在过去的8年里,期货市场交易者基本上都是亏损的。所以基差是不确定性的存在。

当然,基差的计算方法,也要与品种本身的价位、现货情况和库存情况相结合。基差决定基差,即基差和基差之间的差额,而基差的高低,即基差决定着基差的大小。如,现货市场上,铜的现货价格是铜和锌的现货价格,而期货市场上,锌的现货价格是锌的现货价格,所以期货市场上,锌的基差要大于期货市场上锌的现货价格。这种基差的大小与现货价格相关性很高,并且波动性很大,主要体现在:现货升水一度低于期货市场,但基差越来越大;现货升水成市场风险因素,期货市场上铜的现货价格低于期货市场。所以基差的大小与现货升水成正比。

另外,基差又被称为期货升水,或者叫现货贴水。基差是由期货市场上的买方和卖方的价格决定的,而期货市场上,现货和期货市场的现货价格,被认为是期货市场上的卖方和买方的价格。

我们在《做期货》里谈到的这个概念,其实就是买卖双方的期货,买卖双方的现货之间,要通过期货市场上的卖出和买进,才可以有效的规避风险。